Clifford Chance Europe LLP a conseillé Unibail-Rodamco-Westfield SE ("URW"), propriétaire, développeur et opérateur d'actifs immobiliers durables et premium dans les principales villes d'Europe et des États-Unis, dans le cadre de son offre de rachat aux termes de laquelle URW a invité les porteurs de ses titres hybrides Perp-NC 2026 (les "Obligations Existantes") à soumettre leurs Obligations Existantes pour rachat en contrepartie d'un montant en numéraire, associée à une nouvelle émission d'obligations super-subordonnées à taux fixe resettable Perp-NC6 libellées en euro émises par URW et garanties par Unibail-Rodamco-Westfield N.V. (les "Nouvelles Obligations").
La réalisation de l'offre de rachat était soumise à la finalisation de l'émission des Nouvelles Obligations, condition qui a été remplie par l'émission des Nouvelles Obligations pour un montant total en principal de 685 millions d'euros et un taux d'intérêt initial de 4,750 %.
Clifford Chance a conseillé URW dans le cadre de l'offre de rachat et de la nouvelle émission, avec une équipe composée de Cédric Burford, associé, Alexander Tollast, counsel, et Baya Hariche, collaboratrice, à Paris, qui ont couvert à la fois les aspects de droit anglais et de droit français, et Michiel Sunderman, associé, Nolan Groenland, counsel, Johan Anton Niesten et Diederik de Kruijff, à Amsterdam, pour les aspects liés au droit fiscal néerlandais.
