White & Case LLP a conseillé le syndicat bancaire, conduit par BNP Paribas et Natixis, dans le cadre de l’émission par Exail Technologies d’obligations à durée indéterminée convertibles en actions nouvelles et/ou échangeables contre des actions existantes (ODIRNANEs) pour un montant nominal de 300 millions d’euros.
Les obligations, qui seront émises le 1er octobre 2025, ont été offertes dans le cadre d'un placement privé auprès d'investisseurs institutionnels et seront admises aux négociations sur Euronext Access.
Un placement d’actions existantes a été mis en place concomitamment à l’offre, afin de faciliter la constitution par certains souscripteurs des obligations d'une couverture de leur exposition aux actions sous-jacentes. Dans ce cadre, Gorgé S.A., l'actionnaire de référence d’Exail Technologies, a fourni une facilité d'emprunt de titres.
L’équipe Marchés de Capitaux de White & Case constituée pour cette opération était conduite à Paris par Séverin Robillard, Thomas Le Vert et Boris Kreiss, associés, assistés de Charles Linel, Paul-Grégoire Longrois et Eva Brunelli Brondex, collaborateurs.
Jones Day a conseillé Exail Technologies avec une équipe corporate et marchés de capitaux, menée par Florent Bouyer, associé, avec Linda Hesse, associée, Seth E. Engel, of Counsel, Ludovic Ribes et Rémy Trabelsi-Roulland.
Equipe dérivés : Qian Hu, associée, et Alexandre Cheriet.
Equipe droit fiscal : Emmanuel de La Rochethulon, associé et Vanessa Sounthakith.
