Le cabinet d’avocats international Goodwin conseille Lion Capital, investisseur majoritaire de Picard, dans le cadre de la cession de 43% de la participation d’Aryzta AG dans l’enseigne de surgelés à la société IGZ. La transaction s’élève à 156 millions d’euros.
Le fonds d’investissement britannique Lion Capital demeure l’actionnaire majoritaire avec 51 % du fleuron français de la distribution de produits surgelés (1100 magasins et 1,4 milliard d’euros de CA). Par cette opération stratégique, le leader des produits surgelés poursuit sa diversification basée sur la création de valeur et l’innovation pour répondre à une clientèle de plus en plus exigeante.
Le nouvel actionnaire IGZ (société d’investissement Invest Group Zouari), spécialisé dans la franchise de supermarchés et l’immobilier, apportera son expertise sectorielle, son dynamisme entrepreneurial et sa capacité d’innovation. La société d’investissement britannique Intermediate Capital Group (ICG) épaulera IGZ dans l’acquisition de sa participation.La société Suisse Aryzta AG conserve quant à elle 4,5 % dans Picard.
La réalisation de la transaction reste soumise au processus légal d’information et de consultation des instances représentatives du personnel de l’entreprise, ainsi qu’aux autorisations réglementaires usuelles. Elle devrait intervenir durant le dernier trimestre 2019.
L’équipe Goodwin, conseil de Lion Capital, était composée de Thomas Maitrejean (Associé), Simon Servan-Schreiber (Collaborateur) et Yoann Labbé (Collaborateur).