White & Case a conseillé J.P. Morgan et BNP Paribas, agissant en qualité de Joint Global Coordinators, dans le cadre de l’émission obligataire senior garantie de Novafives d’un montant total de 600 millions d’euros.
La transaction est divisée en deux tranches, la première d’un montant de 325 millions d’euros à taux fixe de 5% et à échéance 2025, et la deuxième d’un montant de 275 millions d’euros à taux variable et à échéance 2025.
Dans le cadre du refinancement, le groupe Fives a également bénéficié d’une facilité de crédit revolving senior d’un montant de 115 millions d'euros sur lequel White & Case est intervenu aux côtés de J.P. Morgan Securities plc, BNP Paribas, Barclays Bank plc, LCL, Deutsche Bank, HSBC France, Natixis et Société Générale agissant en qualité de Mandated Lead Arrangers.
Novafives est une entreprise française leader dans les services d’ingénierie dans le monde.
L'équipe de White & Case à Paris était menée par Colin Chang, associé, assisté de Tatiana Uskova et Mehdi Bali, collaborateurs. Denise Diallo, associée, assistée de Roman Picherack et Michel Courtois, collaborateurs, sont intervenus sur la mise en place du crédit revolving senior. Les équipes de Londres et de New York sont également intervenues sur l’opération.